超硬材料概念10日盤中強勢拉升,截至發稿,四方達漲超16%,盤中一度漲停;惠豐鉆石漲超12%,黃河旋風漲停,三超新材漲超6%,博云新材漲逾4%。
消息面上,10月9日,商務部、海關總署聯合發布公告,對超硬材料、稀土設備和原輔料、鈥等5種中重稀土、鋰電池和人造石墨負極材料相關物項實施出口管制。其中超硬材料相關物項包括平均粒徑小于等于50μm的人造金剛石微粉、平均粒徑大于50μm且小于等于500μm的人造金剛石單晶(不管制用于裝飾、首飾的培育鉆石)、具有相關特性的人造金剛石線鋸和人造金剛石砂輪、直流電弧等離子體噴射化學氣相沉積(DCPCVD)設備以及DCPCVD工藝技術。
對此,中信證券指出,與2024年8月15日商務部、海關總署對于超硬材料相關物項實施出口管制相比較,此次出口管制的范圍由技術、設備擴展到直接應用于終端的材料和制品,可能對海外下游客戶和國內生產商生產顯著的影響。根據《中國人造金剛石產業地圖(2023年)》,2022年中國人造金剛石單晶產量占全球的95%,我們統計此次出口管制涉及的產品2024年出口金額超過2.7億美元,出口管制實施后海外的人造金剛石制品廠商和下游客戶或面臨供應鏈壓力,出口管制使得超硬材料的戰略屬性進一步凸顯。
當前人造金剛石的應用仍主要集中于結構性材料,在聲、光、電、磁、熱等領域,人造金剛石作為功能性材料的應用也有巨大潛力。散熱領域,金剛石熱導率高(最高可達2000 W/m·K),可用于半導體器件散熱領域,根據Diamond Foundry官網,金剛石散熱使得英偉達芯片的計算速度提高3倍。量子計算領域,金剛石NV色心路線在單/雙量子比特邏輯門保真度、量子比特測控系統等方面取得進展,發展前景值得期待。
該機構表示,10月9日商務部和海關總署對超硬材料相關物項實施出口管制,范圍相比2024年8月擴大,進一步凸顯超硬材料的戰略屬性。盡管短期超硬材料企業可能出口受阻,但長期看本次出口管制會加速國內超硬材料產業的整合,后市價格有望震蕩上行,同時人造金剛石的功能性應用也有望持續催化,看好超硬材料板塊的交易性投資機會,建議關注龍頭企業。